Syndizierter Kredit

Als syndizierter Kredit wird ein Darlehen bezeichnet, dass nicht von einer einzelnen Kreditinstitut vergeben wird. Stattdessen schließen sich mehrere Banken oder Kreditinstitute zu einem Konsortium oder Syndikat zusammen, um gemeinsam das Kreditrisiko zu tragen. In der Praxis wird ein syndizierter Kredit vorrangig über sehr hohe Kreditsummen vergeben, bei denen das Vergaberisiko für einen einzelnen Kreditgeber als zu groß erscheint.

Eine weitere etablierte Bezeichnung ist Konsortialkredit, wobei eine der beteiligten Banken als Konsortialführer auftritt und als direkter Ansprechpartner für den Kreditnehmer fungiert. Da die Kooperationen zwischen den Banken und Kreditinstituten eines Syndikats über die Grenzen Deutschlands hinausreichen, stellt ein syndizierter Kredit die ideale Möglichkeit dar, von ausländischem Kapital zu profitieren. Hierbei ist es unerheblich, ob das am Kredit interessierte Unternehmen selbst im Ausland aktiv ist oder sein Darlehen ausschließlich für Binnengeschäfte benötigt.

Syndizierte Kredite sind auf lange Laufzeiten ausgelegt und erstrecken sich aufgrund hoher Kreditsummen nicht selten über Jahrzehnte. Bei dieser langen Zeitspanne kann der zu erwartende wirtschaftliche Erfolg des Unternehmens kaum realistisch kalkuliert werden, was zum hohen Kreditrisiko dieser Finanzierungsart beiträgt. Der Umstand fließt auch in die Gestaltung des Zinssatzes ein, der anteilig an den täglich neu erworbenen Referenzzinssatz angepasst wird und beiden Seiten eine Flexibilität in der Kreditfinanzierung zusichert.